Naredite to preden investirate pravi vse raziskave
Tukaj je primer.
Recimo, da ste leta 2005 nakopičili svoj 401 (k) in jo postavili v hišo. To ne bi bilo raznoliko, saj je bilo v nepremičninah 100 odstotkov. Kot rezultat, do leta 2008 ste izgubili polovico vrednosti kot cene stanovanj. Če bi namesto tega imeli enake zneske vašega premoženja v delnicah, obveznicah in lastniškem kapitalu, bi izgubili samo 30 odstotkov.
Modeli dodeljevanja sredstev
Koliko bi morali dodeliti vsakemu sredstvu? Odvisno je od treh dejavnikov:
- Vaši naložbeni cilji: Ali nameravate upokojiti, se že upokojiti ali prihranite za plačilo v hiši?
- Časovno obdobje: kako dolgo bo, preden potrebujete denar?
- Toleranca tveganja: Ali lahko stojite, da opazujete vaše naložbe, ko vedo, da boste dolgoročno prejeli višjo donosnost?
Tukaj so primeri:
| Naložbeni cilj | Time Horizon | Toleranca tveganja |
|---|---|---|
| Načrtovanje upokojitve | dolga | Visoka |
| Varčevanje za plačilo | Kratek | Nizka |
| Upokojenec | dolga | Nizka |
Vaši cilji, časovno obdobje in toleranca tveganja bodo določili model, ki ga morate uporabiti.
Če lahko prenašate veliko tveganje za pridobitev visokega donosa, boste več vložili v delnice in vzajemne sklade. Tisti z nizko stopnjo tveganja se bodo držali obveznic. Tisti z ničelno toleranco tveganja, ali ki potrebujejo svoj denar v naslednjem letu, bi morali imeti več denarja.
Če imate dolgo časovno obdobje, si lahko privoščite, da več v svojo hišo in pazite, da raste.
Do finančne krize leta 2008 so cene stanovanj redko padle. Če imate kratko časovno obdobje, potem dajte več v obveznice ali celo v denar.
Razred sredstev
Vsak razred sredstev ponuja različne stopnje tveganja in nagrade. Tukaj so trije najpogostejši razredi premoženja, razvrščeni najmanj tvegani za najbolj tvegane:
- Gotovina: Najmanj tvegano, vendar je donos negativen, ko ste vzeli stroške inflacije. Sredstva denarnega trga in potrdila o vlogi so v tej kategoriji.
- Obveznice : Obstajajo številne vrste obveznic, vendar so vse naložbe s fiksnim donosom . Najvarnejši so ameriške državne blagajne . 100-odstotno jamstvo jih zagotavlja zvezna vlada in ponujajo nekoliko višji donos od denarnih sredstev. Državne in občinske obveznice ponujajo nekoliko večje tveganje in nagrado. Korporativne obveznice ponujajo večji donos, vendar pa imate tudi večje tveganje, da bodo privzete. To še posebej velja za junk vezi . Prav tako morate pogledati mednarodne obveznice, vključno s hitro rastočimi trgi , pa tudi domače.
- Zaloge : ti so bolj tvegani kot obveznice, saj lahko izgubite 100 odstotkov vaše naložbe. Sčasoma zaloge ponujajo največji donos in presegajo inflacijo. V zalogah obstajajo tri podkategorije, ki temeljijo na tem, kako velika je kapitalizacija : majhna kapica , srednja kapica in velika kapica . Tako kot obveznice bi morali imeti tudi nekatere mednarodne in nastajajoče tržne zaloge, pa tudi domače.
Obstaja veliko drugih razredov, ki jih morate upoštevati tudi:
- Nepremičnine: to vključuje pravičnost v vašem domu, ki ga večina finančnih svetovalcev ne šteje, ker živite v njej. Toda vrednost bi se lahko poslabšala. Če izgubite svojo naložbo, bi izgubili svojo naložbo. Prav tako lahko vzpona narašča in vas prisili, da imate preveč tega razreda sredstev.
- Izvedeni finančni instrumenti : ti ponujajo največje tveganje in donose. Upoštevajte, da lahko izgubite BREZ od vaše naložbe.
- Blago : tveganje se lahko razlikuje, ker je toliko vrst. Vendar pa mora večina vlagateljev imeti delnice vzajemnega sklada, povezanega z nafto. Dolgoročno se mora dvigniti, ko se zaloga zmanjša. Ne bi smeli imeti več kot 10 odstotkov dodelitve v zlatu .
- Valute: Ker se dolar dolgoročno zmanjšuje, je dobro imeti sredstva, denominirana v tujih valutah, kot je evro. Ščiti vas pred upadom dolarja. Na primer, ko je dolar šibek, potem je evro močan . Dva mešana gospodarstva so enaka velikosti, zato tekmujejo med seboj na trgu forex.
Strateška nasprotja dodeljevanja taktičnih sredstev
Vaši cilji, časovno obdobje in tveganje strpnosti določajo vašo strateško razporeditev sredstev . Ko se odločite za svojo strateško dodelitev, bo odstotek vašega portfelja v posameznem razredu sredstev ostal enak. Vaše strateške dodelitve ne spremenite, če se ne spremenijo vaši cilji, časovno obdobje ali toleranca tveganja. Vsakih šest do dvanajst mesecev si ogledate portfelj. Morda boste morali dodati ali odštevati različne razrede sredstev, da ponovno pridobite načrtovano dodelitev sredstev. Če se bodo zaloge povečale za 20 odstotkov, boste imeli prekomerno težo zalog . Moral bi prodati nekaj in kupiti obveznice.
Tukaj je primer, kdaj lahko spremenite svojo strateško dodelitev. Večina vlagateljevih tolerantnih tveganj se je zmanjšala po finančni krizi leta 2008. Do takrat večina ljudi ni doživela uničujočih izgub. Obljubili so, da jih ne bi nikoli več imeli. Vaša strateška razporeditev se spreminja glede na starost, čas pa se krajša.
Taktična dodelitev sredstev je, če ponovno prilagodite svoj portfelj v odgovor na spreminjajoče se tržne pogoje. Potrebuje večjo udeležbo in je bolj tvegano. Na primer, ko so cene nafte padle v letih 2014 in 2015, je taktično razporejanje sredstev morda za prekomerno težo. Vlagatelj bi pričakoval, da se bodo cene povišale. Samo izkušeni vlagatelji bi morali poskusiti dodeljevanje taktičnih sredstev.
V globini: dobiček iz poslovnega cikla | Izberite dober vzajemni sklad | Vzajemni skladi proti zalogam? | Kako posamezni vlagatelji kupujejo zaloge?