Zaščitite se pred finančnimi krizami
Strategije varovanja pred tveganji
Večina vlagateljev, ki ščitijo izvedene finančne instrumente .
To so finančne pogodbe, ki svojo vrednost izvirajo iz osnovnega realnega sredstva, na primer zaloge. Možnost je najpogosteje uporabljen derivat. Daje vam pravico kupiti ali prodati zalogo po določeni ceni v oknu časa.
Tako deluje, da vas ščiti pred tveganji. Recimo, da ste kupili zaloge. Mislili ste, da se bo cena zvišala, vendar bi želeli zaščititi pred izgubo, če bi cena padla. To tveganje bi zavarovali s stavko . Za majhno plačilo si kupil pravico prodati stalež po isti ceni. Če pade, uresničite svoj denar in vračate denar, ki ste ga pravkar vložili, minus pristojbino.
Diverzifikacija je še ena strategija varovanja. Imate izbor sredstev, ki ne rastejo in ne spadajo skupaj. Če se eno sredstvo zruši, ne izgubite vsega. Na primer, večina ljudi ima obveznice za izravnavo tveganja lastništva delnic. Ko cene delnic padajo, se vrednosti obveznic povečajo.
To velja le za visokokakovostne podjetniške obveznice ali ameriške blagajne . Vrednost junk obveznic pade, ko cene delajo, ker sta oba tvegana vlaganja.
Varovanje in hedge skladi
Hedge skladi uporabljajo veliko izvedenih finančnih instrumentov za varovanje naložb. To so navadno zasebni investicijski skladi. Vlada jih ne ureja toliko kot vzajemni skladi, katerih lastniki so javne družbe.
Hedge skladi svojim upravljavcem plačajo odstotek donosov, ki jih zaslužijo. Ne prejemajo ničesar, če njihove naložbe izgubijo denar. To privlači mnoge vlagatelje, ki so razočarani s plačevanjem vzajemnih skladov, ne glede na njegovo uspešnost.
Zahvaljujoč tej kompenzacijski strukturi so upravitelji hedge skladov dosegli višje tržne donose. Vodje, ki vlagajo slabe naložbe, bi lahko izgubili delovna mesta. Ohrajajo plače, ki so jih prihranili v dobrih časih. Če stavijo velike in pravilne, naredijo tone denarja. Če izgubijo, ne izgubijo osebnega denarja. Zaradi tega so zelo strpne. Poleg tega sredstva vlagateljem, ki lahko izgubijo celoten življenjski prihranek, so negotova.
Uporaba hedge skladov derivatov, dodanih tveganjem za svetovno gospodarstvo, ki določa fazo finančne krize v letu 2008 . Upravljavci skladov so kupili zamenljive zamenjave, da bi zavarovali potencialne izgube iz hipotekarnih vrednostnih papirjev, ki so pod hipoteko . Zavarovalnice, kot je AIG, so obljubile, da bodo odplačale podrejene hipoteke.
To zavarovanje je dal hedge sklade lažen občutek varnosti. Kot rezultat, so kupili več hipotekarno zavarovanih vrednostnih papirjev, kot je bilo preudarno. Čeprav niso bili zaščiteni pred tveganji. Precej število neplačil je preobremenilo zavarovalnice.
Zato je morala zvezna vlada zavarovati zavarovalnice, banke in hedge sklade.
Prava zaščita v finančnem sistemu je bila ameriška vlada, ki jo podpira njegova sposobnost obdavčenja, dolg in tiskanje več denarja. Tveganje se je nekoliko znižalo, zdaj ko Dodd-Frank zakona o reformi Wall Street ureja številne hedge sklade in njihove tvegane izvedene finančne instrumente.
Primer
Zlato je varovanje, če se želite zaščititi pred učinki inflacije . To je zato, ker zlato ohranja svojo vrednost, ko dolar pade. Z drugimi besedami, če cene večine stvari, ki jih kupite, dvigne, potem bo tudi cena zlata .
Zlato je privlačno kot varovanje pred propadom dolarja . To je zato, ker je dolar svetovna svetovna valuta , zdaj pa še ni druge dobre alternative. Če bi dolar propadel, bi lahko zlato postalo nova enota svetovnega denarja.
To je malo verjetno, ker obstaja tako fino dobavo zlata. Vrednost dolarja temelji predvsem na kreditu, ne pa v denarju. Vendar ni bilo predolgo, da je bil svet na zlatem standardu . To pomeni, da je bila večina večjih oblik valut podprta z njihovo vrednostjo v zlatu. Zgodovinsko združenje Golda kot oblike denarja je razlog, da je to dobro varovalo pred hiperinflacijo ali dolarjem.
Mnogi ljudje vlagajo v zlato preprosto kot varovanje pred izgubami zalog. Raziskave, ki jih je izvedla Trinity College v Dublinu, so pokazale, da se cene zlata v povprecju zvišujejo 15 dni po zrušitvah na borzi .
Zlato je mogoče kupiti kot neposredno naložbo, če mislite, da se bo cena zvišala, bodisi zato, ker se bo povpraševanje povečalo ali pa se bo ponudba zmanjšala. Ta razlog za nakup zlata ni varovanje.