Opredelitev, primeri in strategije za davčno učinkovite sklade
Ali uživate v plačevanju več davkov, kot je potrebno? Seveda ne! Vendar vlagatelji to počnejo ves čas. Predstavljajte si, da so letni donosi vašega portfelja vzajemnih skladov plača. Če bi našli način, kako ohraniti več svojega denarja s plačevanjem manj davkov, bi to storili?
Seveda bi si! Neuspeh razumevanja in uporabe osnovnih konceptov davčno učinkovitih naložb je med največjimi napakami vlagateljev. Zdaj je čas, da se naučite, kako in kje uporabiti davčno učinkovite sklade, da boste lahko ohranili več vašega težko zasluženega investicijskega jajca.
Kako vlagatelji povzročajo obdavčljive napake
Vlagatelji vzajemnega sklada so pogosto zmedeni in presenečeni, ko prejmejo obrazec 1099, ki pravi, da so imeli dohodke iz dividend ali da so prejeli distribucijo kapitalskih dobičkov .
Osnovna napaka je preprost nadzor: investitorji vzajemnega sklada pogosto spregledajo, kako so bila vložena njihova sredstva. Na primer, vzajemni skladi, ki izplačajo dividende (in s tem ustvarijo obdavčljiv dohodek iz dividend vlagatelju), vlagajo v podjetja, ki izplačujejo dividende. Če vlagatelj vzajemnega sklada ne pozna osnovnih deležev vzajemnega sklada, so lahko presenečeni z dividendami ali kapitalskimi dobički, ki jih vzajemni sklad prenese vlagatelju.
Z drugimi besedami, vzajemni sklad lahko ustvari dividende in kapitalske dobičke, ki so obdavčljivi, ne da bi vedeli vlagatelja. To je, dokler 1099-DIV ne pride v pošti.
Vlagatelji vzajemnega sklada tudi ne načrtujejo, na katerih računih bodo imeli sredstva na podlagi davčne učinkovitosti - koncept in strategijo, imenovano lokacija premoženja (ne sme biti zamenjana z dodelitvijo sredstev ).
Na primer, vlagatelji ne obremenjujejo tekočih davkov iz dividend vzajemnih skladov ali kapitalskih dobičkov na odloženih davčnih računih, kot so IRA, 401 (k) in rente. Značilno je, da se te dividende in / ali kapitalski dobički avtomatično reinvestirajo v sklad, sklad pa še naprej odraża davek, dokler se ne izvede umik.
Zato je osnovna lekcija tukaj, da daste sredstva, ki ustvarjajo davke na računu, ki je odložen zaradi davkov, da boste lahko ohranili več denarja. Če imate račune, ki niso odloženi za davek, kot je redni posamični posredniški račun, uporabite vzajemne sklade, ki so davčno učinkoviti.
Kaj je davčna učinkovitost?
Vzajemni sklad naj bi bil davčno učinkovit, če bi bil obdavčen po nižji stopnji v primerjavi z drugimi vzajemnimi skladi. Davčno učinkoviti skladi bodo ustvarili nižje relativne ravni dividend in / ali kapitalske dobičke v primerjavi s povprečnim vzajemnim skladom. Nasprotno, sklad, ki ni davčno učinkovite, ustvarja dividende in / ali kapitalske dobičke po višji relativni stopnji kot drugi vzajemni skladi.
Primeri davčno učinkovitih skladov
Davčno učinkoviti skladi ustvarjajo malo ali nič dividend ali kapitalskih dobičkov. Zato boste želeli najti vrste vzajemnih skladov, ki se ujemajo s tem slogom, če želite zmanjšati davke na rednem borznem računu (in če je vaš naložbeni cilj rast - ne dohodek).
Najprej lahko izločite sredstva, ki so običajno najmanj učinkovita.
Vzajemni skladi, ki vlagajo v velika podjetja, kot so skladi z velikimi kapicami, običajno proizvajajo višje relativne dividende, saj velika podjetja pogosto delajo svoj dobiček vlagateljem v obliki dividend. Sredstva iz obveznic naravno proizvajajo prihodek od obresti, prejetih od osnovnih gospodarstev obveznic, tako da tudi niso davčno učinkoviti. Prav tako morate biti previdni pri aktivnem upravljanju vzajemnih skladov, ker poskušajo "premagati trg" z nakupom in prodajo delnic ali obveznic. Tako lahko ustvarijo prekomerne kapitalske dobičke v primerjavi s sredstvi, ki jih pasivno upravljajo .
Zato so sredstva, ki so davčno učinkovita, na splošno tista, ki so usmerjena v rast, kot so skladi z majhnimi kapicami in sredstva, ki se pasivno upravljajo, kot so indeksni skladi in borzni skladi (ETF) .
Kako vedeti, ali je sklad učinkovito obdavčen ali ne
Najbolj osnovni način vedeti, ali je sklad davčno ucinkovit ali ni davcno ucinkovit, je pogled na navedeni cilj sklada. Na primer, cilj "rasti" pomeni, da bo sklad hranil zaloge podjetij, ki rastejo. Te družbe ponavadi reinvestirajo svoje dobičke nazaj v podjetje - da ga rastejo. Če želi podjetje rasti, ne bodo izplačevale dividend investitorjem - v podjetje bodo reinvestirali svoje dobičke. Zato je vzajemni sklad z rastjo cilja bolj davčno učinkovit, saj podjetja, v katera vlaga sklad, ne plačujejo malo ali nič dividend.
Tudi indeksni skladi in ETF so davčno učinkoviti, ker je pasivna narava sredstev takšna, da je malo ali nič prometa (nakup in prodaja zalog), ki lahko ustvarjajo davke za vlagatelja.
Sklad, ki ima cilj "dohodek", po naravi poskuša ustvariti dohodek iz dividend (delnic) ali obresti (obresti) ali obojega. Zato sredstva, ki imajo cilj dohodka, na splošno niso davčno učinkovita. Posebna vrsta sklada, ki plačuje visoko raven dohodka (ki ni davčno učinkovita), so skladi za nepremičninske naložbe (REIT Funds), ki so z zakonom predpisani, da prenesejo dohodke vlagateljem.
Bolj neposreden in zanesljiv način vedeti, ali je sklad davčno učinkoviti, je uporaba spletnega raziskovalnega orodja, kot je Morningstar , ki zagotavlja osnovne ocene davčne učinkovitosti ali "davčno prilagojene donose" v primerjavi z drugimi skladi. Boste želeli poiskati davčno prilagojene donose, ki so blizu "pred davki". To kaže, da neto donos naložbe nismo zniţali davki.
Primer davčne ucinkovite investicijske prakse
Recimo, da ima investitor dva različna investicijska računa: 1) A 401 (k), ki je račun za odlog obdavčitve in 2) redni posamični borzni račun, ki je obdavčljiv. Ob predpostavki, da vlagatelj v prvi vrsti išče dolgoročni cilj rasti (imajo časovno obdobje 10 let ali več in želijo povečati svoje naložbe), bodo imeli v svojih 401 (k) najmanjše davčno učinkovite sklade in največ davkov - učinkovite sklade na svojem rednem borznem računu. Na ta način dividende, obresti in kapitalski dobički, ki so jih ustvarili neučinkoviti skladi 401 (k), ne bodo ustvarjali tekočih davkov za vlagatelja in davčno učinkovite sklade na borznem računu bodo ustvarjale majhne zneske ali davke za vlagatelja.
Še enkrat, strategija je, da imajo vzajemni skladi, ki niso davčno učinkoviti na računu za odlog obdavčitve, in da imajo vzajemni skladi, ki so davčno učinkoviti na obdavčljivem računu.
- V 401 (k) lahko investitor zadrži svoje obvezne sklade, aktivno upravljane sklade in / ali vzajemne sklade z navedenimi cilji "dohodka".
- Na rednem borznem računu lahko vlagatelj svoje sklade z majhnimi kapicami, indeksne sklade, ETF-je in / ali vzajemne sklade z navedenimi cilji "rasti".
Alternativni nasveti in primeri učinkovitega davčnega vlaganja
Če povzamemo, končni cilj pametnega vlagatelja je, da davki ostanejo na minimum, ker davki ovirajo splošno donosnost portfelja vzajemnih skladov. Vendar pa obstaja nekaj alternativnih izjem za to splošno pravilo. Če ima vlagatelj samo račune, odložene od dneva, kot so IRA, 401 (k) s in / ali rente, ni nobene skrbi glede davčne učinkovitosti, ker trenutno ni dolgovanih davkov, medtem ko imajo sredstva na enem ali vseh teh računih vrste. Če pa ima vlagatelj samo obdavčljive posredniške račune, se lahko poskuša osredotočiti na hranjenje samo indeksnih skladov in ETF-jev.
Če vlagatelj potrebuje tekoči dohodek, je njihova zaskrbljenost zaradi davčne učinkovitosti drugotna kot njihova potreba po ustvarjanju dohodka. Zato bo ta vlagatelj seveda porabil sredstva, ki so manj obdavčljivi, kot so obvezniški skladi in dividendni vzajemni skladi, da bi izpolnili svoje dohodkovne potrebe.
Druga izjema od splošnih pravil o davčni učinkovitosti obstaja pri obveznih sredstvih. Na primer, vsi obvezniški skladi niso "neučinkoviti". Investitor, ki želi zmanjšati davke, vendar ima tudi cilj dohodka, lahko uporablja sredstva za občinske obveznice ali brezcarinske sklade denarnega trga, ki plačujejo obresti brez davkov na zvezni dohodek.
Izjava o omejitvi odgovornosti: Informacije na tej spletni strani so na voljo samo za namene razprav in se ne smejo napačno razlagati kot investicijsko svetovanje. V nobenem primeru te informacije niso priporočila za nakup ali prodajo vrednostnih papirjev.