01 Zakaj vedno kupiti vzajemne sklade brez vnašanja
V kolikšni meri je investitor iskan v vzajemnem skladu? Ta priročen vodnik po desetih korakih, ki je del Celotnega začetnega vodnika za vlaganje v vzajemne sklade, lahko proces naredi veliko lažje in vam daje nekaj miru, ko prelistate na tisoče razpoložljivih možnosti. Kot vedno, zgrabite skodelico kave, sedite nazaj in v nobenem trenutku se lahko počutite kot vzajemni sklad pro!
Nekateri vzajemni skladi zaračunajo, kar je znano kot prodajna obremenitev. To je provizija, običajno okrog 5% sredstev, ki se plača osebi, ki vam prodaja sklad. To je lahko odličen način zaslužka, če ste upravitelj bogastva, vendar če sestavite portfelj , morate kupiti le vzajemne sklade brez obremenitve. Zakaj? To je preprosta matematika!
Predstavljajte si, da ste podedovali pavšalni znesek v višini 100.000 USD in ga želite naložiti. Imaš 25 let. Če vlagate v brezplačne vzajemne sklade, bo vaš denar vplačal v sklad in vsak peni - celotni 100.000 $ - bo takoj delal za vas. Če pa kupite sklad za obremenitev z 5,75-odstotno prodajno obremenitvijo, se bo stanje na vašem računu začelo na 94.250 $. Ob predpostavki 11-odstotne donosnosti do konca upokojitve boste na koncu zaslužili 373.755 dolarjev manj denarja kot posledica izgube kapitala za prodajno breme. Torej, ponovite za nami: vedno kupite vzajemne sklade brez obremenitve. Vedno kupite vzajemne sklade brez obremenitve. (Ohranite jo!)
02 Bodite pozorni na razmerje med stroški - lahko vam ali vam odpove!
Potrebuje denar za vodenje vzajemnega sklada. Stvari, kot so kopije, upravljanje portfelja in plače analitikov, kava, pisarniški najemi in električna energija, je treba poskrbeti, preden se vaš denar lahko celo naloži! Odstotek premoženja, ki je namenjen tem stvarem - svetovalna provizija za upravljanje in osnovni poslovni odhodki - je znana kot delež stroškov. Skratka, to je strošek lastništva sklada. Pomislite na to, koliko mora vzajemni sklad zaslužiti, da se zlomi, še preden lahko začne začeti rasti svoj denar.
Če je vse drugo enako, želite imeti sredstva, ki imajo najnižji možni delež stroškov. Če sta dva sklada razmerja odhodkov 0,50% in 1,5%, je slednja precej večja prepreka, da bi premagal, preden denar začne teči v vaš žep. Sčasoma boš šokiran, da bi ugotovil, kako velika razlika lahko povzroči ta navidezno nešteto odstotkov v vašem bogastvu.
03 Izogibajte se vzajemnim skladom z razmerji visoke prodaje
Pomembno je, da se osredotočimo na stopnjo obračanja - to je odstotek portfelja, ki se kupi in prodaja vsako leto - za kateri koli vzajemni sklad, ki ga razmišljate. Razlog je v tem, da je starostni bane našega obstoja: davki.
Če vlagate izključno preko računa brez davka, kot je 401k , ROT IRA ali tradicionalna IRA, to ni plačilo, niti ni pomembno, ali ste upravljali naložbe za nepridobitne. Za vse druge pa lahko davki od pregovorne pite prevzamejo velik ugriz, še posebej, če imate dovolj sreče, da zasedete zgornje prečke lestvice prihodkov. Bodite pozorni na sredstva, ki običajno obdavčijo 50% ali več njihovega portfelja.
04 Poiščite izkušeno, disciplinsko vodstveno ekipo
V tem dnevu enostavnega dostopa do informacij ne bi smelo biti težko najti informacij o vašem upravitelju portfelja. Če se vam zdi, da imate vzajemni sklad z upraviteljem, ki ima malo ali nobenega izsledka ali, še huje, zgodovino velikih izgub, ko je borzni trg kot celota opravil dobro, bi morali razmisliti o tem, kako teče v najkrajšem možnem času smer.
Idealna situacija je podjetje, ki temelji na enem ali več močnih investicijskih analitičarjih / portfeljih, ki so zgradili skupino nadarjenih in discipliniranih posameznikov okoli njih, ki se počasi premikajo v vsakodnevne naloge in zagotavljajo nemoten prehod. Na tak način se podjetja, kot sta Tweedy, Browne & Company v New Yorku, deset let po desetletju vrneta na trg, medtem ko praktično nimajo notranjega preobrata.
Končno si želite vztrajati, da imajo upravitelji znaten delež neto vrednosti, naložene skupaj z imetniki sklada. Za vlagatelje je enostavno plačevati storitve, vendar je popolnoma drugačno, če imate svoj kapital v nevarnosti poleg svojih.
05 Poiščite filozofijo, ki se sami strinja pri izbiri vzajemnega sklada
Kot vse stvari v življenju obstajajo različni filozofski pristopi k upravljanju denarja. Osebno sem investitor v vrednosti. Sčasoma iščem podjetja, za katera verjamem, da trgujejo z znatnim popustom. To povzroča, da vsako leto kupim zelo malo podjetij in sčasoma privede do zelo dobrih rezultatov.
V industriji obstajajo vzajemni skladi, ki se specializirajo za tovrstno vrednostno vlaganje - Tweedy, Browne & Company, skladi tretje avenije, skladi Fairholme, Oakmark Funds, Muhlenkamp Funds in še več.
Drugi ljudje verjamejo v to, kar je znano kot "rast" investiranje, kar pomeni, da preprosto kupujejo najboljše, najhitreje rastoče družbe skoraj ne glede na ceno. Nekateri verjamejo, da imajo v lasti samo podjetja z modrim čipom, ki imajo zdrave dividendne donose . Pomembno je, da najdete vzajemni sklad ali družino vzajemnih skladov, ki imajo enako naložbeno filozofijo.
06 Poiščite veliko diverzifikacijo sredstev
Warren Buffett, znan po osredotočenju svojih sredstev v nekaj ključnih priložnosti, je dejal, da je za tiste, ki ne vedo nič o trgih, ekstremna diverzifikacija je smiselna. Zelo pomembno je, da v primeru, da vam pomanjkanje zmožnosti razsoja zahteva notranjo vrednost podjetja, razpršite svoje premoženje med različnimi podjetji, sektorji in industrijami. Preprosto lastništvo štirih različnih vzajemnih skladov, specializiranih za finančni sektor, na primer, ni diverzifikacija. Če bi ta sredstva zadela na lestvici propada nepremičnin v zgodnjih devetdesetih letih, bi bil vaš portfelj močno prizadet.
Kaj velja za dobro diverzifikacijo? Tukaj je nekaj grobih smernic:
- Ne lastite sredstev, ki bi ustvarila težke sektorje ali industrijo. Če se odločite kljub temu opozorilu, se prepričajte, da nimate ogromnega dela sredstev, ki ste jih vložili vanje.
- Ne hranite vseh svojih sredstev znotraj iste družine skladov. Z razprostiranjem vašega premoženja v različnih podjetjih lahko ublažite tveganje notranjih nemirov, kršitev etike in drugih lokaliziranih problemov.
- Ne razmišljajte samo o zalogah. Obstajajo tudi nepremičninski skladi, mednarodni skladi, skladi s stalnim donosom, arbitražni skladi, zamenljivi skladi in še veliko več. Čeprav je verjetno pametno, da je središče vašega portfelja v domačih delnicah v daljšem časovnem obdobju, obstajajo tudi druga področja, ki lahko ponujajo dober donos.
07 Primer za indeksne sklade
Za povprečnega vlagatelja, ki že desetletje ali več investira in želi redno odlagati denar, da bi se sčasoma povezal, so lahko indeksna sredstva odlična izbira. Kombinirajo skoraj nedvomno nizke prometne stopnje s koeficienti odhodov od zgornje meje in široko razširjeno raznolikostjo; z drugimi besedami, res lahko imate svojo torto in jo tudi jedo.
Zainteresirani? Oglejte si Vanguard in Fidelity, saj so nedvomno vodilni v nizkocenovni indeksni skladi. Običajno iščite sklad S & P 500 ali druge pomembne indekse, kot so Wilshire 5000 ali Dow Jones Industrial Average.
08 Beseda o mednarodnih skladih
Ko vlagate zunaj ZDA, so stroški višji. Toda v preteklosti so zaloge tujih držav pokazale nizko korelacijo s tistimi v Združenih državah. Pri oblikovanju portfeljev, namenjenih ustvarjanju bogastva s časom, je teorija, da te delnice verjetno ne bodo močno prizadele, ko se ameriški delniški vrednostni papirji zrušijo (in obratno).
Prvič, če se boste na mednarodni trg lastniških vrednostnih papirjev borili z lastništvom sklada, bi morali verjetno imeti samo tiste, ki vlagajo v uveljavljene trge, kot so Japonska, Velika Britanija, Nemčija, Brazilija in druge stabilne države. Alternative so nastajajoči trgi, ki predstavljajo veliko večje politično in gospodarsko tveganje, čeprav ponujajo potencialno višje donose.
09 Poznate primeren merilo za vzajemne sklade
Vsak sklad ima drugačen pristop in cilj. Zato je pomembno vedeti, s čim bi ga morali primerjati, da bi vedeli, ali vaš portfolio manager počne dobro delo. Na primer, če imate v lasti uravnotežen sklad, ki obdrži 50% svojega premoženja v delnicah in 50% v obveznicah, morate biti navdušeni z donosom v višini 10%, tudi če je širši trg dosegel 14%. Zakaj? Prilagojena za tveganje, ki ste ga vzeli s svojim kapitalom, so bili vaši donosi zvezdni!
Nekatera priljubljena merila uspešnosti so Dow Jones Industrial Average , S & P 500 , Russell 2000, Nasdaq Composite in S & P 400 Midcap. V teh dneh je enostavno iskanje po spletu, da bi ugotovili, katera merila so vezana na. Nato lahko raziskujete poročila o različnih skladih in ugotovite, kako jih ocenjujejo, si ogledajo zgodovinske podatke in celo svoje analitične misli o kakovosti in nadarjenosti skupine za upravljanje portfelja.
10 Povprečni povprečni dolar
Veš, mislili bi, da bi se utrudili, da bi to rekli, vendar je povprečje dolarjev v resnici edini najboljši način za zmanjšanje tveganja v daljšem časovnem obdobju in zmanjšanje skupne stroškovne osnove za vaše naložbe. Pravzaprav lahko izveste vse informacije o povprečnem strošku dolarja - kakšno je, kako lahko izvajate svoj program in kako vam lahko pomaga zmanjšati tveganje za naložbe v določenem časovnem obdobju - v članku US Dollar Cost Averaging: Technique, ki Drastično zmanjšuje tržno tveganje . Vzemite si trenutek in preverite. Vaš portfelj bi lahko veliko bolje služil, ker ste vložili nekaj minut svojega časa.
V zaključku …
Obstaja tona veliko sredstev tam zunaj o izbiri in izbiri vzajemnega sklada, vključno z vzajemnim skladom spletno stran, ki gre v veliko večje globine na vseh teh temah in še več. Morningstar je tudi odličen vir. Ne pozabite, da je ključ ostati discipliniran, racionalen in se izogibati premikanju s kratkoročnimi gibanji cen na trgu. Vaš cilj je dolgoročno graditi bogastvo. Vi preprosto ne morete storiti, da se premika v in iz skladov, ki povzročajo trenja in sprožijo davčne dogodke.
Vso srečo!