Finančna kriza v letu 2009: pojasnilo, časovni načrt, reševanje

by Kimberly Amadeo

Kako so ustavili norost

Za večino Američanov se je finančna kriza v letu 2009 poslabšala. Marca se je borzni trg še bolj zmanjšal, s čimer so se zavzeli vlagatelji, ki so menili, da je najhujše. Foreclosures se je povečala, kljub vladnim programom, ki preprosto niso storili dovolj. Stopnja brezposelnosti se je oktobra oktobra prvič po letu 1982 povečala na 10%.

Obamova administracija je podprla načrt, ki je ustvaril 787 milijard ameriških dolarjev in ustvaril delovna mesta, do konca leta pa je gospodarska rast postala pozitivna. Tehnično je bila velika recesija končana. V resnici je škoda bila tako globoka, da je trajalo nekaj let, preden se je počutilo, da se stvari resnično izboljšujejo. Za mnoge, ki so ostali brezposelni, so izgubili domove in bonitetne ocene ali pa so bili prisiljeni prevzeti delo za veliko nižjo plačo, so se stvari poslabšale. Če želite izvedeti vzroke in zgodnejše dogodke, si oglejte finančno krizo 2007 in časovno linijo finančnih kriz 2008 .

1. januarja

12. januar - Banke so poročale o izgubi več kot 1 bilijon dolarjev od začetka krize subprime hipotekarnih posojil v letu 2007. To je prisililo, da so dosegle 946 milijard dolarjev kapitala za izravnavo izgub. Posledično so banke kupile gotovino. To je vključevalo 350 milijard ameriških dolarjev, ki so jih prejeli od ameriške državne blagajne kot del bailouta banke .

02. februar

13. februar - Kongres je odobril paket ekonomskega stimulansa v višini 787 EUR, ki ga je začel predsednik Barack Obama. Povečala je gospodarsko rast z dodeljevanjem 288 milijard dolarjev davčnih olajšav, 224 milijard ameriških dolarjev za brezposelnost in 275 milijard ameriških dolarjev za javna dela, pripravljena za lopate. Vključevala je tudi 2,500 dolarjev davka na dodatek za kolidž, 8000 davčnih olajšav za prvič homebuyers in odbitek prometnega davka na nakup novih avtomobilov. Zakon je podaljšal dajatve za brezposelnost in začasno ukinil davke na te zaslužke do leta 2009. Zagotovil je 54 milijard dolarjev odpisov davkov za mala podjetja . Kasneje je proračun FY 2011 dodal 64 milijard dolarjev, da bi podaljšal številne kredite. Vsebovala je številne ključne točke, ki jih je Obama spodbujal v svoji kampanji . Za več podrobnosti glejte ARRA .

18. februar - Obama je napovedal načrt za 75 milijard ameriških dolarjev za pomoč pri ustavitvi zapiranja. Pobuda za stabilnost lastnika stanovanj (HSI) je bila zasnovana tako, da bi 7-9 milijonov lastnikov stanovalcev preprečila izkljucitev zaradi prestrukturiranja ali refinanciranja hipoteke. preden pridejo v plačilo. Večina bank ne bo dovolila zamenjave posojila, dokler posojilojemalec zamudi tri plačila. Zagotavlja posojilo za posojilojemalce, ki ostanejo v teku, v znesku 1.000 evrov na leto. Izplačajo se iz sredstev TARP.

27. februar - Končno poročilo BEA je spremenilo stopnjo rasti ameriškega BDP za četrto četrtletje 2008 na negativno vrednost 6,3%. (To je bilo slabše od 6,1-odstotnega padca, ki ga je navedla v svojem predhodnem poročilu, vendar je bila boljša od naslednjih 8,1-odstotnega upada.) To je bila najhujša upočasnitev od prvega četrtletja leta 1982, ko je BDP padel za 6,4%. Močan dolar, skupaj s svetovno recesijo, je zmanjšal izvoz. Recesija v ZDA je povzročila padec domačega povpraševanja. Gospodarska rast za celotno leto 2008 je bila anemična 1,1%. (Vir: novice za BDP)

3. marec

5. marec - Dow se je znižal na 6.594.44 celotnega zmanjšanja za 53,4% od najvišjega zaključka v višini 14.164,43 9. oktobra 2007. To je bilo slabše od katerega koli drugega medvedskega trga od Velike depresije leta 1929 . Za več informacij si oglejte Dowovo zaprto zgodovino.

4. aprila

Making Homes Ugodne Program je pobuda, ki jo je začela administracija Obame, da bi pomagali lastnikom stanovalcev preprečiti zaprtje. Program HARP ( Affordable Refinance Program homeowner ) je eden od njegovih programov. Zasnovan je bil za spodbujanje stanovanjskega trga, saj je omogočil do 2 milijona kreditnih stanovalcev, ki so bili obrnjeni navzdol v svojih domovih za refinanciranje, pri čemer so izkoristili nižje stopnje hipoteke . Na žalost so bile banke preveč tvegane, da bi pomagale tistim z manj kot zvezdnim kreditom. Namesto tega so izbrali kandidate za čeri. Obamova administracija je aprila 2009 uvedla HARP. Dve leti kasneje je pomagalo le 810,00 lastnikov stanovanj. Več kot 90% je bilo manj kot 5% na glavo.

5. avgusta

Foreclosures so se držali, zatemnitev upanja gospodarskega okrevanja. Banke so lahko preprečile izplačila z zamenjavo posojil. To bi prizadelo njihovo spodnjo mejo, vendar je bilo v juliju zabeleženih 360.000 izplačil, kar je samo poslabšalo stvari. Julijska stopnja oslabitve je bila najvišja, saj je RealtyTrac začel voditi evidence v letu 2005. Bila je 32% višja kot v letu 2008.

Banke so po mnenju nekaterih analitikov v industriji bolj profitne, da bi preprečile zamenjavo posojil, kot da bi spremenile posojilo. Zapadle nepremičnine so se še naprej povečevale, ko so hipoteke s prilagodljivo obrestno mero poravnale po višjih stopnjah.

Več kot polovica (57%) zaprtja je bilo iz štirih držav: Arizona, Kalifornija, Florida in Nevada. Kalifornijske banke so obogatile svoje oddelke za zaprtje, pričakujejo višje domače izgube.

Obamova administracija je bankam pozvala, naj do 1. novembra prostovoljno podvojijo posojila. Program Making Home Affordable je ustvaril več kot 630.000 posojilnih sprememb. Nekateri analitiki so dejali, da so banke čakale na cene stanovanj, da bi se izboljšale pred spremembami posojil v upanju, da ne bodo izgubile toliko dobička.

6. oktobra

Stopnja brezposelnosti se je oktobra 2009 povečala na 10,0% , kar je najslabše od recesije leta 1982. Skoraj šest milijonov delovnih mest je bilo izgubljenih v dvanajstih mesecih pred tem. Delodajalec je dodal začasne delavce, preveč previden glede gospodarstva, da bi dodal zaposlene s polnim delovnim časom. Vendar se področja zdravstvenega varstva in izobraževanja še naprej širijo. To se ponavadi zgodi med recesijo, saj ljudje pogosto reagirajo na brezposelnost tako, da postanejo bolni od stresa ali se vrnejo v šolo, da bi dobili novo spretnost.

Medtem je poročilo zvezne rezerve pokazalo, da je posojanje 15-odstotno znižalo od štirih največjih bank v državi: Bank of America, JPMorgan Chase, Citigroup in Wells Fargo. V obdobju med aprilom in oktobrom 2009 so te banke po podatkih ministrstva za finance prekinile svoje komercialne in industrijske kredite za 100 milijard dolarjev. Posojila za mala podjetja so se v istem časovnem obdobju zmanjšala za 4% ali 7 milijard dolarjev.

Posojila vseh anketiranih bank so pokazala, da se je število posojil zmanjšalo za 9% med oktobrom 2008 in oktobrom 2009. Vendar se je stanje vseh posojil povečalo za 5%. To je pomenilo, da so banke dajale večja posojila manj prejemnikom.

Zakaj je bilo bančno posojanje dol? Različni razlogi, odvisno od tega, s kom govorite. Banke pravijo, da je zaradi recesije manj kvalificiranih posojilojemalcev. Podjetja sta dejala, da so banke poostrile svoje posojilne standarde. Če ste pogledali 18 mesecev potencialnih zaprtij, se je zdelo, da banke skupljajo denar, da se pripravijo na prihodnje odpise. Prav tako so sedeli na 1,1 bilijona dolarjev v državnih subvencijah.

Bank of America je obljubila predsedniku Obami, da bi leta 2010 povečala posojila malim in srednje velikim podjetjem za 5 milijard dolarjev. Ampak to je potem, ko so leta 2009 zmanjšale posojila za 21% (58 milijard dolarjev).

07 Zakaj bankam ne bi pustili bankrotirati?

Bilo je veliko jeza zaradi $ 350 milijard dolarjev davkoplačevalcev, ki so bili uporabljeni za reševanje bank. Mnogi ljudje so menili, da ni nobenega nadzora. Čeprav so banke pravkar porabile denar za izvršne bonuse in jih ne bi smeli rešiti za sprejemanje slabih odločitev na podlagi pohlepa. Argument naj bi bil, da bi, če bi bankam pustili bankrotirati, brezplačna sredstva bi bila odpisana. Druga podjetja bi nabavila dobro premoženje in gospodarstvo bi bilo močneje kot rezultat. Z drugimi besedami, naj kapitalizem naredi svojo stvar.

To je tisto, kar je nekdanji minister za zakladništvo Hank Paulson poskušal storiti z Lehman Brothers. Rezultat je bila panična panoga. Ustvaril je potek na ultra varnih denarnih trgih . To je grozilo, da bi zaprlo denarni tok za vsa podjetja, velika in majhna. Z drugimi besedami, prosti trg ni mogel rešiti problema brez državne pomoči. Pravzaprav je bila večina državnih sredstev uporabljena za ustvarjanje sredstev, ki so bankam omogočile, da so izgubile približno 1 bilijon USD .

08 Učinki Od leta 2009

Predlog zakona je prenehal z bančno kreditno paniko, dovoljeno je, da se stopnje LIBOR vrnejo v normalno stanje in omogočijo vsem, da dobijo posojila. Brez delovanja kreditnega trga podjetja ne morejo dobiti kapitala, ki ga potrebujejo za vodenje vsakodnevnega poslovanja. Brez zakona bi bilo nemogoče, da bi ljudje dobili kreditne vloge, odobrene za domače hipoteke in celo avtomobilska posojila. V nekaj tednih bi pomanjkanje kapitala pripeljalo do zaprtja malih podjetij , ki si ne morejo privoščiti visokih stroškov obresti. Tudi tisti, katerih hipotekarne obrestne mere bi ponastavili, bi videli, da so njihova posojila skočila. To bi povzročilo še več izključitev. Velika recesija bi bila globalna depresija. Za več informacij glejte Kako vam je poslana pomoč .

21. avgusta 2014 se je Bank of America dogovorila, da bo Ministrstvu za pravosodje ZDA plačala 16,6 milijarde dolarjev, največje poravnave v zgodovini ZDA. Poravnava je bila sestavljena iz globe v višini 9,6 milijarde dolarjev in 7 milijard ameriških dolarjev pomoči za ljudi, ki so se znašli na svojih hipotekah.

Banka mora plačati slabe hipotekarne vrednostne papirje, ki jih prodajajo Countrywide in Merrill Lynch. BofA jih je kupil leta 2008, jih rešil in okrepil ameriški finančni sistem v času bančne krize . Countrywide je bil eden največjih narodnih hipotekarnih posojilodajalcev. Merrill Lynch je bila prva premoženjska banka za upravljanje premoženja.

Te pridobitve bi morale pomagati Bank of America bolje pozicionirati na teh trgih, ko se recesija konča. Ideja je bila, da bi bila banka bolj raznolika in konkurenčna. Namesto tega je negotovost glede tega, kdo bi plačal za slabe dolgove, že od takrat visi nad BofA. Poleg tega je banka v preteklih letih plačala več kot 50 milijard dolarjev kazni.

Ta poravnava je bila večja od tistih, ki jih je družba Citigroup plačala (7 milijard USD v juliju) in JPMorgan Chase (13 milijard USD v novembru 2013). (Vir: Politico, Bank of America plača 17 milijard ameriških dolarjev, 7. avgusta 2014, Letno poročilo banke Bank of America)