Vedite, kako načrtujete dobiček iz lastništva vašega malega podjetja
V družinskem drevesu so razni člani klana začeli vse od banke do prodajalne z nakitom, zgrajenih avtomobilskih pranjev in skladiščnih enot, vodili športne izdelke in trgovin na drobno, začeli proizvodni obrat in konkretno podjetje. Mala podjetja so bila obravnavana kot denarni stroji; čudovita darila, ki bi lahko, če so dobro negovani, ustvarili življenjsko dobo finančne neodvisnosti in življenjskega standarda, ki je veliko višja od tistih okoli sebe. Vlaganje v zaloge je bilo zgolj razširitev te mentalitete v podjetništvu; nakup majhnega dela podjetja, ki ga vodi nekdo drug, in uživate v zmanjšanju zaslužka .
Za pravo vrsto osebe, ki ima pravo vrsto spretnosti, temperament in profil tveganja, je lahko naložba v mala podjetja ena izmed bolj donosnih naložb v celotni življenjski dobi. Običajno obstajajo le trije mehanizmi, s katerimi lahko iz zasebnega podjetja doživite dobiček v neto vrednosti, ki ga želim raziskati v tem članku.
Poznavanje teh treh virov ustvarjanja bogastva je pomembno, ker preveč pogosto novi investitorji premaknejo glavno vlogo v potencialno priložnost brez jasne zamisli o tem, kako bodo gospodarski motor spodbudili k pridobitvi finančnih koristi, ki si jih želijo, le, da bi se znašli preobremenjeni in , v nekaterih primerih se je zlomil.
Prvi vir dohodka iz naložb v mala podjetja je plača, ki jo delate za družbo
Za mnoge investitorje malih podjetij, družba nikoli ne ustvarja več kot dovolj za njih, in njihova družina, da živijo od plač, vzetih iz družbe v zameno za delo na plačilni listi. Čeprav se to lahko šteje za sam po sebi uspeh - imate kariero in samo vi odgovarjate sami - mala podjetja na tej stopnji dejansko niso dejansko naložbe. Namesto tega so ustanovitelji v bistvu ustvarili službo zase, kar vključuje prednosti in pomanjkljivosti samozaposlovanja. Te distribucije plače lahko omejijo celotni kapital, ki ga mora podjetje razširiti, kar lahko pojasni, zakaj mnoga mala podjetja nikoli ne morejo premakniti več kot ene lokacije ali storiti več kot nekaj sto tisoč dolarjev v prodaji. Ni za nenavadno, da bi uspešnejša mala podjetja začela kot delna časovna podjetja, ki bi ustanoviteljem omogočila, da nadaljujejo z delom, dokler podjetje ne raste dovolj, da bi podprle njihove plače.
Kadar je majhno podjetje strukturirano kot družba z omejeno odgovornostjo , se plača ustanoviteljem za svoja prizadevanja znana kot posebna vrsta računovodskega vpisa, imenovanega "Zajamčena plačila".
Zajamčena plačila imajo edinstvene posledice za davčne in finančne izjave , zato bi bilo pametno raziskovati in razumeti.
Drugi vir dohodka iz naložb v mala podjetja izhaja iz distribucij, pridobljenih iz dobička, ki ga ustvari podjetje
Ko je investicija v mala podjetja postala uspešna, je lastnikom večji dobiček, ki presega znesek, ki ga podjetje izplača v plače in plače. Lastniki se lahko nato odločijo za reinvestiranje dobička za prihodnjo širitev ali pa lahko razglasijo dividendo (v primeru družbe), distribucijo (v primeru družbe z omejeno odgovornostjo ali komanditnim podjetjem ) ali žrebom (v v primeru samostojnega podjetnika), z uporabo denarja v svojem življenju, pogosto za gradnjo prihrankov , pridobivajo druge naložbe, kot so zaloge , obveznice ali nepremičnine , odplačujejo dolg, nadgrajujejo njihov življenjski slog, odidejo na počitnice ali dajejo v dobrodelne namene.
Ne glede na to, ali lahko investitor malega podjetja ali kateri koli vlagatelj v zvezi s tem reinvestira svoje dividende, ima lahko velik učinek na njihovo končno neto vrednost, kot je prikazano v tej 50-letni študiji primera delnic družbe The Coca-Cola . Ni pravilnega ali napačnega odgovora. Če želite, da zdaj živite bolje in v prihodnosti opustite več bogastva, je sprejemanje dividend lahko racionalen potek dejanja. Če bi bili v prihodnosti v prihodnosti bogatejši in bi bili pripravljeni tvegati dodaten kapital pri tem prizadevanju, je lahko reinvestiranje dividend bolj inteligentna strategija. V vsakem primeru, ko presegate zaposlitev, so dividende iz dobička drugi najpogostejši vir bogastva za vlagatelje malih podjetij.
Tretji vir dohodka iz naložb v mala podjetja izhaja iz kapitaliziranega zaslužka, ko prodajate podjetje
Ko bo podjetje zraslo izven področja malega gospodarstva, bi lahko postalo dovolj privlačno, da bi ga zunanji vlagatelji želeli imeti. Ko se to zgodi, lahko ti vlagatelji ponudijo nakup podjetja. Z redkimi izjemami je primarni vir vrednosti za poslovanje, ki ustvarja dober donos kapitala, moč dohodkov, ne pa sredstva v bilanci stanja . Na primer, stroji za proizvodne naprave niso vredni veliko, ko jih kupijo na likvidacijskem trgu, vendar pa so dragoceni, če jih pridobijo kot del tekoče družbe, ki proizvaja velike dobičke.
Vlagatelji si bodo ogledali zaslužek poslovanja in dejavnik rasti, ravni dolga in ekonomije industrije kot celote. Če so stvari privlačne, pogosto uporabljajo večkratno vrednotenje v dobičku. To je enakovreden razmerju med ceno in dobičkom , o katerem veliko slišiš na borzi. Tako podjetje, ki zasluži 1.000.000 $ na leto v dobičku, lahko razumno proda za 10.000.000 $ ali 15.000.000 $. Ta številka je "kapitalizirana" vrednost zaslužka podjetja.
Nekateri lastniki malih podjetij oblikujejo nove posle z edinim namenom, da jih rastejo do točke, ko se zaslužek lahko kapitalizira in podjetje prodaja. To je v finančnem smislu znano kot "likvidnostni dogodek". Obstajajo tudi posebne vrste vlagateljev, ki se osredotočajo na to nišno naložbeno strategijo, kot so tako imenovani "tvegani kapitalisti", ki zagovarjajo nastajajoča podjetja v upanju, da jih bodo nekega dne javno objavili v IPO ali jih prodajali uveljavljenemu igralcu na trgu.
Več načinov za dobiček iz naložb v mala podjetja
Obstaja nekaj dodatnih načinov pridobivanja denarja od naložb majhnih podjetij, ki presegajo osnovna tri, o katerih smo že govorili. Ena posebej priljubljena tehnika je za ustanovitveno družino, da pridobi nepremičnine in nato zakupi objekte ali lastnosti podjetju. Mnoga najuspešnejša javna podjetja, ki se ukvarjajo s trgovanjem na drobno, ki so se začela kot majhna mama in pokopališča, še vedno nadzorujejo družine, ki zakupijo nepremičnine podjetju in zagotavljajo prihodke od najemnin. To je lahko inteligentna tehnika, obdržati bogastvo v rokah ustanoviteljev podjetij, namesto da ga pošiljajo na tretje lastnike, pod pogojem, da je poslovanje pošteno za mala podjetja; npr. sporazumi se opravljajo po tržnih najemninah, pogoji so primerljivi z drugimi, podobno postavljenimi nepremičninami, rok trajanja pogodbe pa je razumen. Obstajajo celo zapleteni načini za njegovo strukturiranje, tako da se za te alternativne vire dohodka plačajo majhni ali neobdavčeni davki, kot je zgradba, ki je v lasti nekaterih samozaposlenih upokojitvenih načrtov.