Tveganja, nagrade in davčne prednosti ETF-jev in zalog
Velika slika
Sredstva, s katerimi se trguje na borzi, imajo v določenih krogih določen ugled. Niso vedno zelo razburljivi. Vračila so ponavadi v povprečnem obsegu.
Toda to običajno naredi varne ... ali varnejše od številnih zalog. Zaloge lahko in pogosto kažejo večjo volatilnost.
Jabolka in pomaranče sta oba sadja z lastnimi edinstvenimi privlačnostmi in privlačijo različne okuse. Enako velja za zaloge in ETF. Vaša osebna toleranca za tveganje je lahko pomemben dejavnik pri odločanju o tem, kaj je morda boljše za vas, kot tudi vaše druge edinstvene osebnosti quirks. S temi dejavniki izmerite svoje želje, da bi dobili boljšo predstavo, na kakšen način se želite nagniti.
In ne pozabite, ta primerjava predpostavlja, da sestavljate portfelj vseh ETF ali vseh delnic, ko vsi vedo, da je raznolikost kralj. Če se še vedno znajdete na ograji, upoštevajte investicijsko mešanico. To je lahko najvarnejša možnost vse domnevne varnosti vaša največja skrb.
Enostavnost transakcije
- Zaloge: Z nekaterimi izjemami so zaloge zelo enostavne za nakup in prodajo. Pokličete svojega posrednika ali se prijavite v svoj spletni račun in opravite trgovino. Tako si končal.
- ETF-ji: skladi, s katerimi se trguje na borzi, so enako enostavne za nakup, vendar za razliko od indeksa gre samo za eno transakcijo.
Ta je tisti, ki je bolj naklonjen, če razmišljate o vstopu na borzo ali trg ETF. Ali je vaš čas dragocen za nanosekundo? Če je tako, imajo lahko ETF majhno prednost.
Stroški transakcij
- Zaloge: vaše provizije temeljijo na vsaki trgovini.
- ETFS: Vaše provizije temeljijo na vsaki trgovini.
Vidiš, kje gre. Stroški transakcij ETF-jev so manjši od indeksov in vzajemnih skladov, toda to je pranje, ko jih primerjate z vrednostmi zalog. Stroški se nanašajo na trgovanje s sredstvi tako z delnicami kot z ETF. Ta je res kravata. Ni zmagovalca.
Dejavniki likvidnosti
- Zaloge: nekateri so zelo tekoči in drugi niso.
- ETF-ji: Again, ETF-ji delujejo na krovu, vendar je manj ETF-jev tekoče.
Splošno prednost je treba dati zalogam v tej kategoriji, če želite likvidnost.
Tveganje in nagrada
- Zaloge: posamezne zaloge imajo lahko različno tveganje betas.
- ETF: ETF je nekoliko manj tvegan, ker gre za mini portfelj, zato je nekoliko raznolika, vendar je resnično odvisna od tega, kaj je v dejanskem ETF.
Ne pozabite, da z manjšim tveganjem pride manj možnosti za nagrado. Vse se nanaša na vašo toleranco za tveganje. To moramo imenovati za neodločeno, saj je za vsako takšno naložbo od primera do primera.
Davčne posledice
- Zaloge: če ste aktivni trgovec z več staleži, lahko navedete argument, da ETF, ki nosi te iste zaloge, vam daje davčno ugodnost.
- ETF-ji: Ena od davčnih prednosti ETF-jev je, da se za vašo davčno napoved obravnavajo kot transakcije z delnicami, za razliko od vzajemnih skladov in indeksov.
Ker sta ETF-ji in delnice posamezne transakcije, se lahko ob nastanku sklada ali lastniškega kapitala pojavijo davki na kapitalske dobičke. Prednost je v tej bitki ETF-jev.
Opcije
- Zaloge: možnosti ETF-jev in seznamov zalog, vendar obstaja več klicev in naložbe v lastniške vrednostne papirje kot ETF.
- ETF-ji: Sredstva, s katerimi se trguje na borzi, so bolj omejene kot zaloge na podlagi čiste količine.
Trgovci z opcijami vedno iščejo, kako lahko v svojih strategijah trgovanja uporabljajo izvedene finančne instrumente, zlasti za namene varovanja pred tveganjem, zato imajo staleži prednost v tem primeru.
Dostop do sektorja ali trga
- Zaloge: Če želite pridobiti dostop do industrije, nakup ene delnice verjetno ni najboljša pot. Nakup več stanj je bolj zvočna strategija. Toda katere zaloge kupujete? Koliko? Ali naj kupite indeksno košarico?
- ETF-ji: preprosto lahko kupite predpakirano sredstvo, ki vam omogoča takojšen dostop do sektorja, recimo kot industrijski ETF.
Če je vaš cilj - ali, bolj realno, eden od vaših ciljev - pridobitev dostopa do določenega trga ali sektorja, prednost velja za ETF.
Prihodki prihodkov
- Zaloge: za vaš portfelj lahko ustvarite tokove prihodkov z dividendnimi delnicami, čeprav ne za obveznice, ker so drugačno sredstvo.
- ETF-ji: z obveznicami in z ETF-ji dividende lahko ustvarite tokove prihodkov za svoj portfelj.
ETF v tem primeru dobijo zmago 2-1. Prednost: ETF.
In zmagovalec je…
Torej, katero sredstvo je bolje? Odvisno.
Vsaka izbira naložb je treba izvesti za vsak primer posebej, vendar je celotna točka ETF, da vlagateljem dajo mini portfelje, ki trgujejo kot delnice. Zaradi teh razlogov obstaja veliko podobnosti med skladi, s katerimi se trguje na borzi, in lastniškimi vrednostmi - bolj kot če primerjate ETF z indeksi ali vzajemnimi skladi.
Upoštevajte tudi, da zgornje primerjave temeljijo na posamezni zalogi v primerjavi z ETF. Celotna igra se lahko spremeni, če razmišljate o prilagojenem portfelju zalog glede na ETF. Komisijine so drugačne, davčne posledice se spremenijo in skoraj vsaka primerjava vpliva. Ampak to je razprava za drug dan.