Vaša dodelitev obveznicam je odvisna od vaših prihodnjih potreb po umiku
Ko imate pokojnino , imate predvidljiv, stabilen vir dohodka.
Nekateri finančni svetovalci bi nato predlagali, da pokojnina izpolnjuje vlogo obveznic v vašem portfelju, in če imate večjo pokojnino, ste lahko bolj agresivni z vašimi naložbami in večji delite na zaloge.
Kako dodeliti na podlagi dohodkovnih potreb
Poglejmo si dva upokojenca, ki vsakomur potrebujejo približno 60.000 dolarjev na leto, da bi lahko udobno živeli v upokojitvi.
Upokojenec 1 - Visoka pokojnina
Upokojenec 1 je 250.000 $ shranil v svojem 401 (k) načrtu in pričakuje, da bo imel upokojitev naslednje vire dohodka:
- 45.000 dolarjev na leto iz pokojnine
- 20.000 $ na leto iz socialne varnosti
S 65.000 dolarjev zajamčenega dohodka na leto, upokojenec 1 ima svoje pričakovane stroške pokojnine. Ta upokojenec ne potrebuje 250.000 $ v svojem 401 (k) načrtu za življenjske stroške ob upokojitvi. Njihova odločitev o tem, koliko dodeliti obveznicam, bi morala temeljiti na pričakovanjih glede stopenj donosa in stopnje udobja s tveganjem.
Upokojenec 1 bi lahko igral na varnem, saj ne potrebuje streljanja za višje donose. Ali pa, če upokojenec 1 razume naravne vzpone in padce borznega trga, bi lahko dodelil 100% svoje 401 (k) zaloge in samo po nekaj letih umaknil sredstva z dobrim delovanjem. Preprosto zato, ker imajo pokojnino, ni avtomatična odločitev, da se obveznicam doda manj.
To je stvar okoliščin in osebnih želja. Naslednji upokojenec je v nekoliko drugačni situaciji.
Upokojenec 2 - nižja pokojnina
Upokojenec 2 ima tudi 250.000 $, shranjenih v svojem 401 (k) načrtu, in pričakuje, da bodo po upokojitvi imeli naslednje vire dohodka:
- 25.000 dolarjev na leto iz pokojnine
- 25.000 $ na leto iz socialne varnosti
Z 50.000 dolarjev zajamčenega dohodka bo moral Retiree 2 umakniti 10.000 dolarjev na leto iz svojih prihrankov, da bo 60.000 dolarjev na leto potreben za upokojitev. $ 10.000 razdeljeno na 250.000 $ velikost računa je 4%. Če so naložbe pravilno strukturirane, je možen umik 4% letno .
Za dosego tega bo Upokojenec 2 želel slediti discipliniranemu nizu pravil o odstopu, kar pomeni, da ne sme biti več kot 70% delnic in najmanj 50%. To pušča med 30% in 50%, dodeljenih obveznicam. Upokojenec 2 ima pokojnino, vendar odločitev o tem, koliko dodeliti obveznicam, določa delo, ki ga mora denar doseči - ne glede na to, ali obstaja ali ni pokojnina.
Ker se upokojenec 2 mora zanašati na dohodek iz 401 (k), nimajo toliko svobode pri dodeljevanju naložb kot upokojenka 1. Upokojenec 1 ni mogel zaslužiti ničesar in še vedno je v redu.
Upokojenec 2 potrebuje 250.000 $ za delo zanje in zaslužek za dostojno vrnitev, vendar hkrati ne more prevzeti prevelikega tveganja in izgubiti denarja.
Oba upokojenca imata načrt, načrt pa jim pomaga prikazati razpon možnosti dodeljevanja, ki ustrezajo njihovim okoliščinam. Večina upokojencev se mora odločiti, kako razporediti svoje naložbe tako, da najprej pripravi načrt pokojninskega zavarovanja, ki prikazuje prihodnje delo, ki ga bo moral doseči denar.
Kako lahko delitev Bonda deluje
Upokojenec 2 bi lahko investiral del svojega pokojninskega denarja v obveznice tako, da bi kupil vrsto obveznic, pri katerih določen znesek zniža vsako leto. To se imenuje vezna lestvica . Ker je treba umakniti 10.000 $ na leto, bi bilo smiselno kupiti 10.000 dolarjev obveznic, ki zapadejo vsako leto v prvih desetih letih upokojitve. To bi povzročilo približno 100.000 dolarjev, namenjenih obveznicam, kar je 40% računa v višini 250.000 USD.
Vsako leto z zorenjem 10.000 dolarjev bi bilo umaknjeno in porabljeno. Ta proces ujemanja naložb do trenutka, ko jih bo treba uporabiti, se včasih imenuje razdelitev časa .
Preostalih 150.000 USD bi bilo v celoti dodeljenih skladom delniškega indeksa. Kratkoročna nestanovitnost ne bi bila pomembna, saj bi bile obveznice tam, da bi pokrile trenutne potrebe po umiku. Tako je dovolj časa, da počakate na dolga leta na borzi. Ob predpostavki, da bi zaloge povprečno znašale vsaj 7% na leto v naslednjih desetih letih, bi rastejo dovolj, da bi ob dobi upokojenca 2 prodali zaloge in kupili več obveznic, da bi dopolnili tiste, ki so dozorele in so bile porabljene.
Na primer, domnevamo, da je leto kasneje, delež v višini 150.000 USD, dodeljenih zalogam, porasel za 7%, zato je vreden 160.500 USD. Upokojenec 1 bi prodal 10.000 $ in ga uporabil za nakup obveznice, ki zapade v desetih letih. Medtem, ob predpostavki, da je upokojenec 1 upokojil, bi porabil 10.000 dolarjev od obveznice, ki je zapadla v tekočem letu. Na ta način bi upokojenec 1 ustvaril psevdo "desetletno pokojnino", kjer so bile potrebe po umiku kontinuirano pokrite v naslednjih desetih letih.
Pokojnina zagotovo prinaša dodatna zavarovanja v vaših letih upokojitve. Ampak to ne pomeni samodejno, bi morali spremeniti, kako dodeljujete svoje druge naložbene račune. Vašo dodelitev naložb mora voditi vaš finančni načrt in predvidena uporaba vaših sredstev.