Dejansko celo konzervativni upravitelji denarja in investicijski svetovalci pogosto predlagajo, da njihova stranka ohrani 5-10 odstotkov celotnega naložbenega portfelja v rumeni kovini. Zlato je zgodovinsko varovanje pred inflacijo. Prenosen je, bar 100 dolarjev vreden 125.000 dolarjev po ceni 1250 dolarjev za unčo samo tehta 6.857 funtov, po tej ceni pa je milijon dolarjev kovin tehta manj kot 55 funtov.
Mnogi ljudje kupujejo in prodajajo zlato v poskusu zaslužka pri trgovanju ali vlaganju. Obstajajo štirje namigi za opazovanje, ko gre za napovedovanje poti najmanj odpornosti proti zlatu.
Tehnični vzorci
Grafikon cen je slika preteklosti in ker se zgodovina ponavlja, tehnični analitiki ali lististi iščejo razvoj vzorcev, ki se bodo verjetno zgodili v prihodnosti. Tabela cen je neke vrste kristalna kroglica, ko gre za napovedovanje prihodnje poti najmanj odpornosti za zlato ali katero koli drugo sredstvo.
Strokovnjaki pogledajo številne dejavnike, da bi določili smer cen. Izmerijo dinamiko in moč trenda z uporabo statističnih orodij, kot so stohastika ali indikatorji relativne moči. Tehniki poskušajo prepoznati področja cenovne podpore in odpornosti na podlagi pretekle uspešnosti. Kratkoročni trgovci običajno pregledajo kratkoročne grafikone ali vzorce cen, ki se pojavijo v enem dnevu ali v nekaj trgovalnih sejah.
Srednji in dolgoročni trgovci pogosto preučujejo tedenske, mesečne ali druge dolgoročne slikovne elemente, da bi razumeli vedenje cen.
Čeprav pretekla uspešnost ni nikoli popoln ukrep, ko gre za napovedovanje prihodnosti, izkušen tehnični analitik ve, da bodo mnogi drugi tehniki, ki gledajo na isti grafikon, prišli do istih sklepov. Zato je velikokrat, ko bo tehnična analiza ustvarila vedenje črede na trgu in samouresničevalno prerokbo, ko gre za pot najmanj odpora na ceno. Na zlato in na drugih trgih so cene višje, ko je več kupcev od prodajalcev in nižje, ko je večja prodaja od nakupa. Zato je razumevanje smeri črede kupcev in prodajalcev na trgu pomemben podatek za cenovno usmerjanje in tehnične vzorce, ki so pogosto vpogled v večkrat.
Cena srebra in drugih surovin
Blago, kot je zlato, se giblje skupaj z drugimi surovinami, ki lahko služijo kot nadomestek. Na primer, ljudje imajo izbiro, kaj jesti za obrok. Zato obstaja razmerje med cenami govedi in svinjskimi krznom. Če govedo postane drago v primerjavi s svinjskim mesom, se lahko povpraševanje po svinjini poveča, cena pa sledi.
Če se cena nafte precej poveča, se lahko ljudje preklopijo na drugo gorivo, kot je zemeljski plin, za ogrevanje svojih domov, kar bi lahko vplivalo na cene. Razlike med blagom so cenovne razlike med dvema blagom. Ko je eden lahko nadomestek za drugega, lahko te razlike nudijo dragocene namige o vrednosti. Dolgoročna srednja raven za cenovno razmerje lahko služi kot referenčna vrednost za pošteno vrednost. Odmik od tega dolgoročnega povprečja pogosto naredi eno blago, ki nadomesti drugo poceni ali drago na podlagi vrednosti.
Ko gre za zlato, se razlike med blagom med rumeno kovino in srebrom ali platina ponujajo dragoceni dokazi o tem, ali je zlato na zgodovinski osnovi drago ali drago. 40-letno povprečje razmerja med srebrom in zlatom ali številom unč srebra v vsaki unčo zlate vrednosti je okoli 55: 1.
Ko je razmerje nižje od 55: 1 ali če potrebuje manj kot 55 unč srebra za nakup zlate zlate, je zlato zgodovinsko poceni v primerjavi s srebrom. Če potrebuje več kot 55 unč srebra za nakup unčo zlata, je rumena kovina tradicionalno drago in srebro poceni.
Platinum ima tudi dolgoročno vrednost odnos z zlatom. Platinum je redkejša plemenita kovina, ima višje proizvodne stroške kot zlato in ima več industrijskih aplikacij na podlagi proizvodnje za unčo. Zato je platinovo vzdevek pogosto " bogato človeško zlato ". Ko se platina trguje z veliko premijo do zlata nad 200 dolarjev za unčo, je zlato zgodovinsko poceni v primerjavi s platino. Ko platina trguje s popustom na rumeno kovino, je zlato tradicionalno drago z uporabo primerjave.
Uporaba razprostiranja med blagom je orodje za razumevanje vrednosti zlata po trenutni ceni in lahko ponudi pomembne namige kot prihodnje cenovne ukrepe, saj se dolgoročna cenovna razmerja ponavadi povrnejo po srednjih ravneh po obdobju razhajanj.
Ponudba in povpraševanje
Temeljna analiza je študija ponudbe in povpraševanja po blagu. Ko gre za trg zlata, je kovina redko, če je kdajkoli porabljena, le v posesti osebe za celo življenje. Ko pogledam osnove za zlato , preučim trenutno letno proizvodnjo, ki je približno 2 800 ton. Preučujem tudi nakupno in prodajno vedenje vlad, ki imajo plemenito kovino kot del svojih deviznih rezerv. Mednarodni denarni sklad objavlja četrtletna poročila o spremembah zlatih gospodarstev v uradnem sektorju. Druge organizacije, kot Svetovni svet za zlato, ponujajo tudi analizo vladnega nakupa in prodaje v zlatu. Pomemben nakupni ali prodajni program vlade lahko vpliva na ceno zlata. Zato je pomembno spremljati ta razvoj na trgu.
Vsako leto je celotno investicijsko povpraševanje ali kopičenje in pomirjanje zlata, ki je glavni dejavnik pri vožnji cene kovine. Gledanje meritev, kot so odprto zanimanje za terminske pogodbe in tedensko poročanje CFTC za prevzem obveznosti, teče v in iz zlata ETF in ETN izdelkov ter zbiranje drugih informacij o tokovih nakupa in prodaje zlata, zagotavljajo kritične namige, ki prispevajo k ceni smer.
Inflacija
Nazadnje, zlato kaže na inflacijske pritiske v gospodarstvu. Pri analizi cene zlata v ameriških dolarjih ameriški inflacijski trendi vplivajo na smer cen. Vendar se zlato trguje v številnih različnih valutah, tako da je zlato v evrih občutljivo na evropske stopnje inflacije, zlato v jenu, japonske stopnje inflacije in v drugih državah po svetu. Cenovna usmeritev zlata v lokalni valuti je pogosto odvisna od inflacijskih trende.
Razumevanje poti najmanj odpornosti za ceno zlata ni lahka naloga. Vendar ti štirje namigi vam bodo pomagali pri boljšem obveščenem vlagatelju na trgu zlata.